Cổ phiếu được khuyến nghị ngày 15/11: PVD, BMP, VPB

Thứ hai, 14/11/2022 | 22:54 Theo dõi CFĐT trên

Chúng tôi xin tóm lược khuyến nghị của các công ty chứng khoán đối với một số mã cổ phiếu trong phiên giao dịch ngày 15/11, bao gồm: PVD, BMP, VPB.

Cổ phiếu được khuyến nghị ngày 15/11: PVD, BMP, VPB (Ảnh minh họa)
Cổ phiếu được khuyến nghị ngày 15/11: PVD, BMP, VPB (Ảnh minh họa)

Khuyến nghị mua cổ phiếu PVD, với giá mục tiêu 19.800 đồng/CP

CTCK KB Việt Nam - KBSV

Doanh thu quý III/2022 của CTCP Khoan và Dịch vụ Khoan Dầu khí (PVD – sàn HOSE) tăng mạnh đạt 1.242 tỷ đồng (tăng 23% so với cùng kỳ năm ngoái) nhờ vào sự phục hồi của mảng kinh doanh cốt lõi là mảng khoan đạt doanh thu 813 tỷ đồng (tăng 84%), bù đắp sự sụt giảm của các mảng dịch vụ kĩ thuật và thương mại. Tuy nhiên, chi phí tài chính của PVD tăng mạnh (tăng 103%) do: (1) Chi phí lãi vay tăng mạnh, (2) Lỗ tỷ giá gấp 6 lần so với cùng kỳ. Những yếu tố này kết hợp đã khiến cho lợi nhuận của PVD tiếp tục ghi nhận kết quả âm quý thứ 3 liên tiếp, đạt giảm 52 tỷ đồng so với cùng kỳ đạt 56 tỷ đồng.

Chúng tôi dự báo số giàn khoan trung bình của PVD trong năm 2022 và 2023 sẽ lần lượt đạt 5,93 giàn và 6,35 giàn nhờ vào các yếu tố tích cực từ ngành cũng như sự đóng góp từ giàn TAD sau 6 năm không có việc. Theo đó, hiệu suất sử dụng giàn tự nâng của PVD cũng sẽ cao hơn, đạt 95% trong năm 2023 so với 90% của năm 2022, theo dự phóng của chúng tôi.

Chúng tôi kỳ vọng rằng, khu vực Đông Nam Á - thị trường chính của PVD hiện tại sẽ tiếp tục có sự hồi phục trong hoạt động E&P nhờ vào giá dầu ở mức thuận lợi và cao hơn nhiều so với mức giá hoà vốn tại các quốc gia. Dữ liệu từ IHS Markit cho thấy, giá thuê trung bình giàn tự nâng ở khu vực Đông Nam Á đang phục hồi mạnh mẽ lên mức trên 90.000 USD/ngày. KBSV dự báo giá thuê ngày giàn khoan tự nâng của PVD trong năm 2022 đạt trung bình 63.900 USD/ngày (tăng 13% so với năm ngoái) và năm 2023 đạt trung bình 75.300 USD/ngày (tăng 18% so với năm trước đó).

Chúng tôi sử dụng phương pháp chiết khấu dòng tiền của doanh nghiệp (FCFF) và P/B với tỷ lệ 50% cho mỗi phương pháp để đưa ra khuyến nghị mua cho PVD với mức giá mục tiêu là 19.800 đồng/cổ phiếu, tương đương với upside 44,5% so với giá đóng cửa 13.700 đồng/cổ phiếu ngày 14/11/2022.

Khuyến nghị khả quan dành cho cổ phiếu BMP

CTCK SSI - SSI

Chúng tôi dự báo doanh thu thuần của CTCP Nhựa Bình Minh (BMP – sàn HOSE) đạt 5,1 nghìn tỷ đồng (giảm 12% so với cùng kỳ) và lợi nhuận sau thuế đạt 535 tỷ đồng (giảm 18% so với cùng kỳ) vào năm 2023, với giả định giá bán bình quân giảm 10% so với cùng kỳ và sản lượng tiêu thụ giảm 2% so với cùng kỳ.

Do đó, chúng tôi duy trì khuyến nghị khả quan đối với cổ phiếu BMP, và điều chỉnh giá mục tiêu một năm là 58.800 đồng/cổ phiếu (từ 71.500 đồng/cổ phiếu), tương ứng với tiềm năng tăng giá là 12,6% (và ROI là 22%).

Giá cổ phiếu có thể được hỗ trợ trong ngắn hạn nhờ lợi nhuận tăng mạnh trong quý 4/2022 (tăng 56% so với cùng kỳ), nhờ chi phí đầu vào ở mức thấp.

Xem thêm: Cha con Chủ tịch DIC Corp bị bán giải chấp cổ phiếu

Ảnh minh họa
Ảnh minh họa

Khuyến nghị mua cổ phiếu VPB, với giá mục tiêu 22.600 đồng/CP

CTCK KB Việt Nam - KBSV

Quý III/2022, hoạt động cho vay của Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank, mã chứng khoán VPB – sàn HOSE) tăng trưởng mạnh mẽ nhờ mức nền thấp trong quý III/2021 với thu nhập lãi thuần đạt 10.385 tỷ đồng (tăng 38,9% so với cùng kỳ năm ngoái, giảm 0,8% so với quý trước đó); lợi nhuận trước thuế đạt 4.514 tỷ đồng (tăng 8,1% so với quý trước, tăng 67,3% so với cùng kỳ năm ngoái). Lũy kế 9 tháng đầu năm, lợi nhuận trước thuế đạt 19.837 tỷ đồng, tăng 69% so với cùng kỳ năm ngoái.

Mặc dù tổng tăng trưởng dư nợ tối đa cho năm 2022 được cấp cho là 26.2%, cao nhất hệ thống, tuy nhiên theo quan điểm của KBSV, trong 3 tháng cuối năm VPB sẽ thận trọng giải ngân đề cao quản trị rủi ro dựa trên các yếu tố tiêu cực từ các yếu tố vĩ mô, thị trường trái phiếu, bất động sản cùng với mức lãi suất tăng cao sẽ tăng rủi ro phát sinh nợ xấu.

LDR thị trường 1 của VPB đang khá cao, đạt 116% do trong quý III/2022 tiền huy động khách hàng của VPB giảm 6,2% so với quý trước do ảnh hưởng của cuộc đua tăng lãi suất. Theo quan điểm của KBSV, LDR của VPB sẽ được cải thiện trong quý IV/2022 khi mặt bằng lãi suất huy động của VPB đã tăng lên đáng kể để thu hút khách hàng gửi tiền.

Dựa trên kết quả định giá, triển vọng kinh doanh cũng như xem xét các yếu tố rủi ro có thể phát sinh, chúng tôi khuyến nghị mua đối với cổ phiếu VPB. Giá mục tiêu là 22.600 đồng/CP, cao hơn 38,7% so với giá tại ngày 11/11/2022.

Xem thêm: Khai sai thuế, Dược Hậu Giang bị xử phạt gần 142 triệu đồng

Thục San (Tổng hợp)
Theo VnMedia.vn Copy
Nhận định thị trường chứng khoán ngày 14/11: Hạn chế mở mua

Nhận định thị trường chứng khoán ngày 14/11: Hạn chế mở mua

Nhà đầu tư nên hạn chế mở mua, tiếp tục quan sát kỹ động thái hỗ trợ để đánh giá trạng thái của thị trường và cân nhắc hạ tỷ trọng nếu cổ phiếu có dấu hiệu phá vỡ hỗ trợ.
Cổ phiếu được khuyến nghị ngày 14/11: LPB, PNJ, MWG

Cổ phiếu được khuyến nghị ngày 14/11: LPB, PNJ, MWG

Chúng tôi xin tóm lược khuyến nghị của các công ty chứng khoán đối với một số mã cổ phiếu trong phiên giao dịch ngày 14/11, bao gồm: LPB, PNJ, MWG.
Bộ Tài chính: Không để tình trạng xăng tồn kho mà người dân vẫn khó mua

Bộ Tài chính: Không để tình trạng xăng tồn kho mà người dân vẫn khó mua

Theo Bộ Tài chính, việc quan trọng là công tác điều hành, phân bổ thực tế, không thể để xảy ra tình trạng xăng dầu tồn kho rất lớn song người dân vẫn gặp khó khăn khi mua...
Giá vàng 9999 sẽ tăng lên trên 55 triệu đồng/lượng vào tuần tới?

Giá vàng 9999 sẽ tăng lên trên 55 triệu đồng/lượng vào tuần tới?

Nhiều khả năng, giá vàng thế giới tuần tới sẽ bật lên 1.800 USD/ounce, tương đương 54 triệu đồng/lượng. Khi đó, giá bán vàng 9999 trong nước có thể sẽ được giao dịch với mức 55,4 - 55,8 triệu đồng mỗi lượng.
Các công ty đổ xô gia tăng tiền mặt khi chứng khoán ổn định và lạm phát giảm bớt

Các công ty đổ xô gia tăng tiền mặt khi chứng khoán ổn định và lạm phát giảm bớt

Lượng phát hành trái phiếu tăng gấp ba lần trong tuần này và doanh số bán cổ phiếu bùng nổ nhờ sự cải thiện của điều kiện thị trường.
VCSC mua lại gần 400 tỷ đồng trái phiếu trước hạn

VCSC mua lại gần 400 tỷ đồng trái phiếu trước hạn

CTCP Chứng khoán Bản Việt (VCSC, HOSE: VCI) mới đây đã công bố về phương án mua lại 5 lô trái phiếu trước hạn đã được thông qua. 
Nhận định thị trường chứng khoán ngày 28/11: Thị trường có thể sẽ tiếp tục hướng đà hồi phục 

Nhận định thị trường chứng khoán ngày 28/11: Thị trường có thể sẽ tiếp tục hướng đà hồi phục 

FSC cho rằng, thị trường có thể sẽ tiếp tục hướng đà hồi phục và chỉ số VN-Index có thể sẽ thử thách mức kháng cự 973 điểm trong phiên giao dịch đầu tuần.
Cổ phiếu được khuyến nghị ngày 28/11: MWG, STB, KBC

Cổ phiếu được khuyến nghị ngày 28/11: MWG, STB, KBC

Chúng tôi xin tóm lược khuyến nghị của các công ty chứng khoán đối với một số mã cổ phiếu trong phiên giao dịch ngày 28/11, bao gồm: MWG, STB, KBC.
Nhà kinh tế Mohamed El-Erian: Chúng ta đang hướng tới “sự thay đổi sâu sắc” về kinh tế tài chính

Nhà kinh tế Mohamed El-Erian: Chúng ta đang hướng tới “sự thay đổi sâu sắc” về kinh tế tài chính

Giới đầu tư và các nhà kinh tế đã gióng lên hồi chuông cảnh báo về suy thoái kinh tế, nhưng một nhà kinh tế nổi tiếng nhận thấy cuộc suy thoái tiềm tàng này hoàn toàn khác với những gì thế giới từng trải qua trước kia.
Chuyên gia Ngân hàng Thế giới: Việt Nam cần tính đến đánh thuế tài sản

Chuyên gia Ngân hàng Thế giới: Việt Nam cần tính đến đánh thuế tài sản

Chuyên gia kinh tế cao cấp Ngân hàng Thế giới Dorsati Madani nêu quan điểm, Chính phủ Việt Nam cần bao quát các nguồn thu, trong đó tính đến đánh thuế tài sản…