Cafedautu.vn xin tóm lược khuyến nghị của các công ty chứng khoán đối với một số mã cổ phiếu trước phiên giao dịch ngày 19/11, bao gồm: LHG, AGR, CTD, TCM.
Cafedautu.vn xin tóm lược khuyến nghị của các công ty chứng khoán đối với một số mã cổ phiếu trước phiên giao dịch ngày 19/11, bao gồm: LHG, AGR, CTD, TCM.
CTCK Phú Hưng (PHS)
Trong quý III/2021, CTCP Long Hậu (LHG) ghi nhận doanh thu thuần giảm 28% so với cùng kỳ năm ngoái, đạt 52 tỷ đồng. Lợi nhuận sau thuế đạt 20 tỷ đồng, giảm 15%. Kết quả kinh doanh kém khả quan này do thiếu đi doanh thu từ việc bán bất động sản khu công nghiệp.
>> Kinh tế kế hoạch hóa tập trung là gì? Bản chất và vai trò
Dịch bệnh trong quý III đã ảnh hưởng đến hoạt động mua bán bất động sản của công ty. Tuy nhiên, doanh thu từ nhà xưởng xây sẵn và khu lưu trú vẫn duy trì tích cực, tăng 7%. Dù cho kết quả quý III kém khả quan nhưng tổng doanh thu 9 tháng của LHG vẫn tăng 56% so với cùng kỳ năm ngoái nhờ ghi nhận doanh thu bán bất động sản khu công nghiệp trong quý III.
Do ảnh hưởng của dịch trong quý 3, chúng tôi hạ dự phóng doanh thu trong năm 2021 xuống. Doanh thu năm 2021 sẽ đạt 893 tỷ đồng. Doanh thu năm 2022 sẽ đạt 1.470 tỷ đồng, tăng 65% so với năm trước nhờ vào việc bán bất động sản khu công nghiệp từ Long Hậu 3 – Giai đoạn 1. Chúng tôi dự phóng rằng công ty sẽ bán được 18 ha đất khu công nghiệp trong năm 2022, tăng 77% so với số ước tính là 13 ha trong năm 2021.
Điểm nhấn đầu tư: (1) Long Hậu 3 Giai đoạn 1 sẽ là động lực phát triển hiện tại cho công ty. Thêm vào đó, công ty có những dự án tiếp theo để phục vụ cho nhiều phân khúc khách hàng như Long Hậu 3 Giai đoạn 2, Khu dân cư Tái định cư Long Hậu 3 hay Khu tái định cư Long Hậu mở rộng. (2) Công ty sẽ được hưởng lợi từ nhu cầu phát triển các điểm logistics nhờ vào vị trí sát TP.HCM.
Chúng tôi sử dụng RNAV để định giá cổ phiếu và chúng tôi vẫn duy trì mức giá hợp lý của công ty là 90.000 đồng/cổ phiếu. Do đó, chúng tôi đưa ra khuyến nghị mua cho cổ phiếu này. Chúng tôi đưa những dự án có thời gian hoàn thành và mở bán dự kiến trong năm 2022 và 2023 vào trong định giá. Những dự án có thời gian hoàn thành dự kiến trong năm 2024 không được chúng tôi đưa vào định giá.
Rủi ro: (1) Tỷ lệ lấp đầy của khu công nghiệp thấp hơn dự kiến có thể ảnh hưởng đến giá thuê và lợi nhuận của công ty. (2) Rủi ro từ chính sách có thể ảnh hưởng đến kế hoạch thời gian phát triển dự án của công ty. (3) Rủi ro dịch bệnh làm chậm tiến độ của các dự án. (4) Cổ đông lớn Võ Tấn Thịnh gần đây đăng ký bán cổ phần mình đang nắm giữ. Điều này có thể ảnh hưởng đến biến động của cổ phiếu trong ngắn hạn.
>> Đội lái chứng khoán là gì? Những chiêu trò thao túng giá cổ phiếu
CTCK BIDV (BSC)
Doanh thu 12 tháng gần nhất của CTCP Chứng khoán Agriseco (AGR – sàn HOSE) đạt 281,18 tỷ đồng, tăng trưởng 34,12%. Lợi nhuận sau thuế 12 tháng gần nhất đạt 120,83 tỷ đồng, tăng trưởng 91,93%.
Chỉ tiêu ROA (lợi nhuận trên tổng tài sản) hiện tại là 5,63% ROA trung bình 3 năm của công ty là âm 5,73%. Chỉ tiêu ROE (lợi nhuận trên vốn chủ) hiện tại là 6,05%. ROE trung bình 3 năm của công ty là âm 5,76 %. Chỉ tiêu biên lợi nhuận gộp hiện tại là 99,77%. Biên lợi nhuận gộp trung bình 3 năm của công ty là âm 6,61%.
Chúng tôi khuyến nghị khả quan dành cho cổ phiếu AGR với giá mục tiêu 28.400 đồng/CP.
>> Năm 2021 nên mua cổ phiếu nào tiềm năng năng để đầu tư dài hạn?
CTCK BIDV (BSC)
Doanh thu 12 tháng gần nhất của CTCP Xây dựng Coteccons (CTD – sàn HOSE) đạt 13.611,73 tỷ đồng, tăng trưởng âm 40,91%. Lợi nhuận sau thuế 12 tháng gần nhất là 394,5 tỷ đồng , tăng trưởng âm 38,89%. Tăng trưởng doanh thu 3 năm đạt 6,31%. Tăng trưởng lợi nhuận 3 năm đạt âm 15,11%.
Chỉ tiêu ROA (lợi nhuận trên tổng tài sản) hiện tại là 2,82% ROA trung bình 3 năm của công ty là 7,93%. Chỉ tiêu ROE (lợi nhuận trên vốn chủ) hiện tại là 4,65%. ROE trung bình 3 năm của công ty là 16,66%. Chỉ tiêu biên lợi nhuận gộp hiện tại là 5,82%. Biên lợi nhuận gộp trung bình 3 năm của công ty là 6,16%.
Chúng tôi khuyến nghị khả quan dành cho cổ phiếu CTD với giá mục tiêu 85.000 đồng/CP.
>> Khoản phải thu (AR) là gì? Các khoản phải thu ngắn hạn
Công ty chứng khoán BIDV - BSC
Cổ phiếu TCM (CTCP Dệt may - Đầu tư - Thương mại Thành Công – sàn HOSE) đang hình thành xu hướng hồi phục từ ngưỡng hỗ trợ 77.2. Thanh khoản cổ phiếu đã vượt lên ngưỡng trung bình 20 phiên, đồng thuận với đà tăng giá của cổ phiếu.
Chỉ báo RSI và chỉ báo MACD đều đang ủng hộ xu hướng tăng giá. Đường giá cổ phiếu cũng đã vượt lên đường MA20 và MA50, cho thấy tí hiệu vạn động tích cực.
Nhà đầu tư có thể mở vị thế tại ngưỡng 80.4, chốt lãi tại ngưỡng 95.0 và cắt lỗ nếu cổ phiếu mất ngưỡng hỗ trợ ngắn hạn 77.2.
>> Độc quyền là gì? Nguyên nhân hình thành và những đặc điểm của thị trường độc quyền
